Pour avoir un impact important et de meilleurs rendements financiers, la mesure et la gestion doivent \u00eatre utilis\u00e9es pour la gestion de portefeuille. Malheureusement, la prise de d\u00e9cision financi\u00e8re et la gestion de l\u2019impact sont g\u00e9n\u00e9ralement cloisonn\u00e9es dans de nombreuses organisations et ont souvent des programmes mal align\u00e9s et, par cons\u00e9quent, l\u2019impact, l\u2019argent ou les deux sont laiss\u00e9s sur la table.<\/p>\n
Les meilleures pratiques mondiales \u00e9mergentes consistent \u00e0 int\u00e9grer simultan\u00e9ment la gestion de l\u2019impact et l\u2019analyse financi\u00e8re.[3] Cela permet aux investisseurs de viser une \u00ab\u00a0fronti\u00e8re d\u2019impact efficiente\u00a0\u00bb. Alors qu\u2019un portefeuille qui se trouve sur la \u00ab\u00a0fronti\u00e8re efficiente\u00a0\u00bb traditionnelle offre le meilleur rendement possible pour un niveau de risque donn\u00e9 et pour un ensemble donn\u00e9 d\u2019opportunit\u00e9s d\u2019investissement, un portefeuille d\u2019investissements sur la \u00ab\u00a0fronti\u00e8re d\u2019impact efficiente\u00a0\u00bb, qui inclut la dimension suppl\u00e9mentaire de l\u2019impact, offre le plus haut niveau d\u2019impact global, par rapport au rendement financier cumul\u00e9 de ces investissements<\/strong>. Les trois dimensions ne sont pas mutuellement exclusives; par exemple, les entreprises ayant moins d\u2019impact peuvent offrir un risque plus \u00e9lev\u00e9 \u00e0 long terme. Investir dans tous les ODD plut\u00f4t que dans quelques domaines de niche am\u00e9liore consid\u00e9rablement la capacit\u00e9 d\u2019un portefeuille \u00e0 diversifier les risques gr\u00e2ce \u00e0 l\u2019inclusion de diff\u00e9rentes r\u00e9gions, secteurs et classes d\u2019actifs.<\/p>\n Les relations entre l\u2019impact et le risque et le rendement financiers peuvent \u00eatre analys\u00e9es empiriquement et g\u00e9r\u00e9es de mani\u00e8re proactive par les investisseurs. L\u2019int\u00e9gration impact-finance permet aux investisseurs de\u00a0:<\/p>\n L\u2019int\u00e9gration impact-finance est pertinente pour les gestionnaires d\u2019actifs et les propri\u00e9taires d\u2019actifs, tout au long du continuum des rendements financiers.<\/p>\n Lorsque vous int\u00e9grez l\u2019impact avec le risque et le rendement, vous vous retrouvez avec la m\u00eame clart\u00e9 et le m\u00eame pouvoir auquel les gens s\u2019attendent sur le plan financier.<\/p>\n La notation d\u2019impact est une somme pond\u00e9r\u00e9e d\u2019indicateurs qui couvrent collectivement plusieurs dimensions de l\u2019impact, telles que le nombre de personnes touch\u00e9es, la fa\u00e7on dont ces personnes sont mal desservies et la mesure dans laquelle chaque individu est affect\u00e9. Les notations d\u2019impact peuvent \u00e9galement couvrir les impacts environnementaux tels que la r\u00e9duction des \u00e9missions de carbone ou la d\u00e9forestation \u00e9vit\u00e9e.<\/p>\n La mesure d\u2019\u00e9valuation financi\u00e8re est une estimation visant \u00e0 savoir quels investissements potentiels offrent un rendement financier ajust\u00e9 au risque plus ou moins attendu. Elle est con\u00e7ue pour indiquer \u00e0 l\u2019investisseur dans quelle mesure il doit prioriser une transaction sur la base de ses performances financi\u00e8res attendues.<\/p>\n Les graphiques int\u00e9gr\u00e9s peuvent aider \u00e0 la prise de d\u00e9cision concernant les investissements potentiels, mais peuvent \u00e9galement \u00eatre utilis\u00e9s au fil du temps pour \u00e9valuer les investissements de longue date. Avec eux, un investisseur peut voir s\u2019il y a eu des investissements individuels qu\u2019il a peut-\u00eatre trop pay\u00e9 en termes d\u2019impact obtenu; ou, \u00e0 l\u2019inverse, s\u2019ils ont obtenu un degr\u00e9 d\u2019impact anormalement \u00e9lev\u00e9 par rapport au risque et au rendement financiers \u2013 le tr\u00e8s recherch\u00e9 \u00ab\u00a0impact alpha\u00a0\u00bb.<\/p>\n Sources :<\/strong><\/p>\n [1] Plusieurs sources fournissent plus d\u2019informations \u00e0 ce sujet, y compris Sustainable finance: Ten trends for 2021<\/a>, le Rapport de tendances de l\u2019investissement responsable canadien\u00a02020 de l’AIR<\/a> et les articles \u00ab\u00a0Seven sustainable finance trends to watch in 2021\u00a0\u00bb<\/a> et \u00ab\u00a0Investors continue to align with SDGs\u00a0\u00bb.<\/a><\/p>\n [2] Bien qu\u2019ils seront \u00e9ventuellement disponibles; voir \u00ab\u00a0L\u2019UE va de l\u2019avant avec la divulgation ESG obligatoire pour les gestionnaires d\u2019actifs et les conseillers financiers \u2013 Qu\u2019est-ce que cela signifie pour les entreprises canadiennes?\u00a0\u00bb<\/a><\/p>\n [3] Root Capital a \u00e9crit sur cette id\u00e9e en 2017; voir Toward the Efficient Impact Frontier<\/a>. L’id\u00e9e de la fronti\u00e8re d’impact efficace a \u00e9t\u00e9 reprise par l’Impact Management Project, qui, avec des partenaires, a aid\u00e9 les investisseurs du monde entier \u00e0 atteindre la fronti\u00e8re d’impact efficiente avec son programme Impact Frontiers.<\/p>\n [4] Pour plus de d\u00e9tails, voir \u00ab Impact-Financial Integration: A Handbook for Investors<\/a> \u00bb et \u00ab\u00a0How Investors Can Integrate Social Impact With Financial Performance to Improve Both<\/a> \u00bb.<\/p>\n Les dollars affluent dans les investissements align\u00e9s sur les ODD.[1] De plus en plus d\u2019investisseurs en sont venus \u00e0 reconna\u00eetre qu\u2019aligner leur capital sur des entreprises qui profitent aux gens et \u00e0 la plan\u00e8te est non seulement \u00ab\u00a0bon\u00a0\u00bb, mais aussi le moyen de g\u00e9n\u00e9rer une surperformance \u00e0 long terme. Et pour les entreprises, il est […]<\/p>\n","protected":false},"author":7472,"featured_media":53806,"comment_status":"closed","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"acf":[],"yoast_head":"\nExtr\u00eamement b\u00e9n\u00e9fique<\/h2>\n
\n
Vers la fronti\u00e8re de l\u2019impact efficiente<\/h2>\n
![\"\"](\"https:\/\/www.riacanada.ca\/content\/uploads\/2021\/05\/Rally-Assets-Image-1-and-2-V2.png\")
Ces deux graphiques en nuage de points montrent les investissements de portefeuille repr\u00e9sent\u00e9s \u00e0 la fois en fonction de l\u2019impact et des attentes financi\u00e8res, avec un impact attendu sur l\u2019axe des x et un rendement financier ajust\u00e9 en fonction du risque attendu sur l\u2019axe des y.[4] Ces graphiques aident les investisseurs \u00e0 poursuivre la fronti\u00e8re d\u2019impact efficace en r\u00e9pondant \u00e0 la question suivante\u00a0: quelle combinaison de transactions sur ce graphique \u2013 ou d\u2019autres, susceptibles de se produire \u00e0 l\u2019avenir \u2013 m\u2019aidera \u00e0 obtenir le meilleur portefeuille pour mes objectifs financiers et d\u2019impact?<\/p>\nClause de non-responsabilit\u00e9 de l\u2019AIR<\/strong><\/em>
\nLes points de vue et opinions exprim\u00e9s dans cet article n\u2019engagent que leurs auteurs et ne refl\u00e8tent pas n\u00e9cessairement le point de vue ou la position de l\u2019Association pour l\u2019investissement responsable (AIR). L\u2019AIR n\u2019approuve, ne recommande ni ne garantit aucune des revendications formul\u00e9es par les auteurs. Cet article est con\u00e7u comme une information g\u00e9n\u00e9rale et non comme un conseil en investissement. Nous vous recommandons de consulter un conseiller qualifi\u00e9 ou un professionnel en investissement avant de prendre une d\u00e9cision de placement ou li\u00e9e \u00e0 un investissement.<\/em><\/h5>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"